پس از ویران کردن بازار کامپیوتر برای سازندگان DIY و خریداران OEM، تخریب اکوسیستم کنسول‌های بازی و آسیب رساندن به چشم‌انداز سرورهای سازمانی، کمبود جهانی حافظه رسماً قربانی بعدی خود را می‌گیرد: گوشی‌های هوشمند اقتصادی. بر اساس تحلیل جدید بازار از شرکت تحقیقاتی فناوری Omdia، بازار گوشی‌های هوشمند، به ویژه بازار رده پایین، در آستانه یک انقباض عظیم قرار دارد. Omdia پیش‌بینی می‌کند که عرضه جهانی گوشی‌های هوشمند با قیمت کمتر از 400 دلار، امسال بیش از 22 درصد کاهش خواهد یافت و کل بازار جهانی گوشی‌های هوشمند را 12 درصد نسبت به سال گذشته پایین می‌کشد. مقصر چیست؟ افزایش سرسام‌آور قیمت‌های قراردادی برای حافظه‌های DRAM و NAND فلش، که حاشیه‌های سود بسیار ناچیز تولید گوشی‌های اقتصادی را به یک مشکل مالی غیرممکن تبدیل کرده است، به خصوص با توجه به اینکه اکنون تنها حافظه تا 64 درصد از کل هزینه گوشی‌های هوشمند رده پایین را تشکیل می‌دهد.

برای درک اینکه چرا گوشی‌های ارزان‌قیمت در حال ناپدید شدن هستند، باید به فهرست مواد (BOM) نگاه کنید. این همان هزینه فیزیکی خام برای تولید یک دستگاه است. در صنعت فناوری، این موضوع توسط «کف هزینه» کنترل می‌شود. حتی اگر یک تولیدکننده یک تراشه حافظه با ظرفیت پایین را در یک گوشی قرار دهد، هزینه پایه تولید، آزمایش و بسته‌بندی آن سیلیکون در چهار فصل گذشته به شدت افزایش یافته است، زیرا غول‌های حافظه مانند SK hynix، سامسونگ و میکرون به طور تهاجمی تولید ویفرهای خود را تغییر مسیر داده‌اند و از حافظه‌های استاندارد کالایی به سمت حافظه با پهنای باند بالا (HBM) برای تامین تقاضای سیری‌ناپذیر و پر سود مراکز داده هوش مصنوعی روی آورده‌اند. حافظه کالایی گوشی‌های هوشمند عملاً در حال حذف شدن است.

آخرین گزارش روندهای فناوری گوشی‌های هوشمند فصلی Omdia نشان می‌دهد که این تغییر مسیر چقدر برای BOM گوشی‌ها مخرب بوده است. بین سه‌ماهه سوم 2025 و سه‌ماهه اول 2026، سهم هزینه‌های تولید اختصاص یافته به حافظه برای دستگاه‌های زیر 400 دلار تقریباً دو برابر شده است، جایی که تراشه‌های حافظه اکنون تقریباً 60 درصد از کل هزینه فیزیکی تولید را تشکیل می‌دهند. در گوشی‌های فوق‌اقتصادی زیر 99 دلار، حافظه ظاهراً از 64 درصد کل بودجه BOM فراتر رفته است. وقتی دو سوم هزینه تولید یک گوشی اقتصادی به تراشه‌های رم و ذخیره‌سازی اختصاص یابد، دیگر پولی برای پرداخت هزینه پردازنده، صفحه نمایش، باتری، حسگرهای دوربین یا بدنه باقی نمی‌ماند.

در چرخه‌های عادی بازار، سازندگان گوشی با کاهش هزینه‌ها در بخش‌های دیگر، قطعات گران‌قیمت را جبران می‌کنند، اما دستگاه‌های رده پایین از قبل تا مغز استخوان ساده‌سازی شده‌اند. قهرمانان بودجه‌ای، از جمله برندهای چینی مانند شیائومی (Redmi/POCO)، اوپو، ویوو و ترانشن (تکنو و اینفینیکس)، هیچ فضای مانور ساختاری باقی نگذاشته‌اند. همانطور که زاکر لی، تحلیلگر اصلی Omdia اشاره می‌کند، تولیدکنندگان مجبورند قیمت خرده‌فروشی مدل‌های رده پایین را به طور قابل توجهی افزایش دهند تا فقط حاشیه‌های سود ناچیز خود را حفظ کنند.

مشکل اینجاست که مصرف‌کنندگان رده پایین به شدت به قیمت حساس هستند؛ وقتی یک گوشی 150 دلاری ناگهان 220 دلار قیمت پیدا می‌کند، تقاضا از بین می‌رود. فروشندگان گوشی‌های هوشمند در مواجهه با اقتصاد غیرقابل توجیه و کاهش تقاضای خریداران، به آرامی در حال عقب‌نشینی تاکتیکی از پایین‌ترین بخش بازار هستند و تولید گوشی‌های رده پایین را کاهش داده یا به طور کامل کنار می‌گذارند تا بر روی رده‌های قیمتی سودآورتر تمرکز کنند.

اکنون، در حالی که بازار زیر 400 دلار در حال فروپاشی است، Omdia پیش‌بینی می‌کند که گوشی‌های هوشمند با قیمت بالای 400 دلار در واقع مقاوم خواهند بود و امسال 5.7 درصد رشد خواهند کرد. با این حال، بقا در این رده بالاتر نیازمند مانورهای شدید در قطعات است. برای اینکه دستگاه‌هایی مانند «قاتلان پرچمدار» میان‌رده بدون تحمل ضربه بزرگی به هزینه‌های حافظه، مقرون‌به‌صرفه باقی بمانند، تولیدکنندگان به آرامی در حال کاهش کیفیت سایر سخت‌افزارها هستند. فروشندگان چینی از صفحه‌نمایش‌های پیشرفته LTPO OLED به نفع پنل‌های قدیمی‌تر LTPS OLED در مدل‌های زیر پرمیوم عقب‌نشینی می‌کنند و 3 تا 5 دلار در هر واحد صرفه‌جویی می‌کنند. از آنجایی که SoC همچنان بزرگترین هزینه در گوشی‌های بالای 600 دلار است، سازندگان از پردازنده‌های نسل قبلی استفاده می‌کنند تا هزینه‌های تراشه را 30 تا 40 درصد کاهش دهند. در نهایت، Omdia می‌گوید انتظار داشته باشید گوشی‌های میان‌رده لنزهای ماکرو یا فوق‌عریض اضافی را به طور کامل حذف کنند، یا احتمالاً به حسگرهای تصویر کوچک‌تر بازگردند.

پرچمداران واقعی رده بالا مانند آیفون 17 پرو یا گلکسی S26 اولترا از نظر مکانیکی در برابر این مصالحه‌ها مصون هستند. از آنجایی که BOM کلی آن‌ها شامل فریم‌های تیتانیومی گران‌قیمت، سیلیکون سفارشی و دوربین‌های پریسکوپی است، حافظه درصد بسیار کمتری از هزینه کلی ساخت آن‌ها را تشکیل می‌دهد. با این حال، آن‌ها از اقتصاد گسترده‌تر مصون نیستند: خریداران پریمیوم به سادگی صورت‌حساب را مستقیماً دریافت می‌کنند. با افزایش شدید هزینه‌های حافظه در سراسر جهان، افزایش قیمت خرده‌فروشی در سطح صنعت برای سخت‌افزارهای رده بالا در حال تبدیل شدن به یک وضعیت عادی جدید است.

اگر منتظر هستید که قیمت گوشی‌ها به حالت عادی بازگردند، باید صبور باشید. گشایشی در افق دیده می‌شود، اما به موقع برای نجات چرخه خرید امسال نخواهد رسید. با درک اینکه تنگنای حافظه اکنون تهدیدی برای اقتصاد گسترده‌تر فناوری است، فروشندگان حافظه و نهادهای نظارتی دولتی میلیاردها دلار بی‌سابقه را برای حل این مشکل اختصاص می‌دهند. در یک ابتکار تاریخی عمومی-خصوصی، دولت کره جنوبی اخیراً یک چارچوب سرمایه‌گذاری 10 ساله به ارزش 870 میلیارد دلار (1,350 تریلیون وون) با سامسونگ و SK hynix رونمایی کرد. این طرح تهاجمی شامل آغاز به کار چندین مگافب در یونگین و چونگجو است، با هدف صریح دولتی برای دو برابر کردن تولید حافظه ملی در عرض پنج سال. در همین حال، SK hynix در حال تسریع بسته‌بندی پیشرفته و تاسیسات NAND است، و میکرون به شدت در حال توسعه پردیس‌های DRAM پیشرو خود در ایالات متحده و ژاپن است.

مشکل اینجاست که ساخت، تجهیز و مقیاس‌بندی کارخانه‌های تولید نیمه‌هادی سال‌ها طول می‌کشد. اکثر تحلیلگران موافقند که تسکین قابل توجه و با حجم بالای حافظه به طور واقع‌بینانه تا اواسط سال 2027 به زنجیره‌های تامین مصرف‌کننده نخواهد رسید، و عادی‌سازی کامل تا سال 2028 یا دیرتر به طول خواهد انجامید. تا زمانی که شاهد یک بازآرایی عمده بازار نباشیم (یا در صورت عدم موفقیت، تا زمانی که آن مگافب‌ها آنلاین شوند)، «رم‌گدون» همچنان تعیین خواهد کرد که چه گوشی‌هایی را می‌توانید در قفسه گوشی‌های هوشمند خریداری کنید.